东财22秋《证券投资学》单元作业二【标准答案】

东财《证券出资学》单元作业二

试卷总分:100 得分:100

一、单选题 (共 10 道试题,共 50 分)

1.下列说法正确的是（）。

A.涣散化出资使系统危险削减

B.涣散化出资使资本要素危险削减

C.涣散化出资使非系统危险削减

D.涣散化出资的收益最高



2.关于资本市场线，哪种说法不正确（）。

A.资本市场线经过无危险利率和市场财物组合两个点

B.资本市场线是可到达的最佳的市场装备线

C.资本市场线也叫证券市场线？

D.资本市场线斜率总为正



3.套利定价模型的方针是寻觅（）的证券。

A.高收益

B.低危险

C.报价被轻视

D.报价被高估



4.不归于活跃出资建议的是（）。

A.推出市场

B.采纳报价出资

C.树立一个充沛涣散化的证券出资组合

D.多方探问内情音讯以补偿市场无效缺乏



5.根本剖析的要点是（）。

A.微观经济剖析

B.公司剖析

C.区域剖析

D.职业剖析



6.马科维茨描绘的出资组合理论首要重视于（）。

A.系统危险的削减

B.涣散化对出资组合的危险影响

C.非系统危险确实认

D.活跃的财物管理以扩展收益



7.资本装备线能够用来描绘（）。

A.一项危险财物和一项无危险财物构成的财物组合

B.两项危险财物构成的财物组合

C.对一个特定的出资者供给一样功效的一切财物组合

D.具有一样希望收益和不一样规范差的一切财物组合



8.在有用市场假定建立的条件下，最佳的出资战略是（）。

A.根本面剖析

B.技术剖析

C.自动出资战略

D.买入并持有



9.依据资本财物定价模型，一个充沛涣散化的财物组合的收益率和哪个要素有关（）。

A.市场危险

B.非一样 危险

C.单个危险

D.再出资危险



10.与CAPM不一样，APT（）。

A.要求市场有必要是均衡的

B.运用根据微观变量的危险溢价

C.规则了决议预期收益率的要素数量并指出这些变量

D.并不要求对市场组合进行严厉的假定



二、多选题 (共 5 道试题,共 25 分)

11.资本财物定价模型存在一些限制性，包含（）。

A.某些财物的β值难以估量

B.根据前史材料计算出的β值对将来的引导效果有限

C.资本财物模型树立在一系列假定之上，但这些假定与实践状况有必定的误差

D.是对实际中危险和收益关系的最切当的表述



12.资本财物定价模型存在一些假定，包含（）。

A.市场是均衡的

B.市场不存在冲突

C.市场参加者都是理性的

D.存在必定的买卖费用



13.依据套利定价理论，套利组合满意的条件包含（）。

A.该组合的希望收益率大于0

B.该组合中各种证券的权数之和等于0

C.该组合中各种证券的权数之和等于1

D.该组合的要素活络度系数等于0



14.套利定价模型在实习中的应用一般包含（）。

A.查验资本市场线的有用性

B.别离出统计上明显地影响证券收益的首要要素

C.查验证券市场线的有用性

D.清晰断定某些要素与证券收益有关，预测证券的收益



15.下列归于非系统性危险领域的是（）。

A.经营危险

B.违约危险

C.财政危险

D.通胀危险



三、判别题 (共 5 道试题,共 25 分)

16.在市场模型中，β大于1的证券被称为防护型证券。（）



17.套利组合的预期收益率有必要为正数。（）



18.套利证券组合的因子1的灵敏程度为零，即是说它不受要素危险的影响。（）



19.出资组合中成分证券有关系数越大，出资组合的有关度高，出资组合的危险就越小。（）



20.出资组合中成分证券有关系数越大，出资组合的有关度高，出资组合的危险越小。（）